日前，中国石化集团公司成功发行30亿美元国际债券。本次国际债券发行是集团公司首次进入国际债券市场进行的直接融资。
据了解，发行工作从3月2日公司启动信用评级工作开始，到5月10日全球认购结束，历时两个月零8天。在整个发行过程中，面对国际金融市场复杂跌宕，发债时间紧、任务重，发债业务首次进行等多种因素，有关部门精心制定工作运行方案，倒排工作运行计划，加强工作协调，认真组织信用评级和全球路演等工作。这次国际债券发行不仅实现了预定发行额度目标，而且在债券认购规模、单次发行额、发行价格等方面创造了中国企业境外发债的多项新纪录；不仅筹措到了大量低成本资金，及时满足了公司加快发展的资金需求，而且积累了境外债券发行经验，为不断拓展融资渠道、丰富资金来源进行了成功的探索和尝试。
本次发债共取得五项突出成果。一是创新发行结构。本次发行在中央企业中首次采用集团公司境外SPV公司作为发债主体、集团公司提供全额担保的结构。该结构既能充分发挥集团公司上中下游一体化的协同效应优势，又能满足投资者的避险需求，实现了集团公司整体优势和市场喜好的有机结合。
二是认购规模创中国企业境外发债历史新高，在亚洲地区今年美元债券发行认购中也属最大。全球参与认购的各类机构投资者达513个，认购规模高达191亿美元。
三是单次发行规模创中国企业发行美元债券的最高纪录，也是亚洲地区今年以来全球美元债券发行规模最大的一次。最终完成的发行规模合计30亿美元，其中5年、10年和30年期发行额均为10亿美元。
四是有效打破了所谓的“新发行溢价”规律，最终发行价格创了中国企业发行境外美元债券最低。按3个年期债券的综合票面利率比较，此次发债综合票面利率为3.84%，其中5年期债券的票面年利率为2.75%，10年期和30年期债券票面利率分别为3.9%和4.875%，是到目前为止中国企业发行基准美元债券历史上的最低票面利率。
五是树立了良好的市场形象。此次发债的成功组织，受到国际市场的广泛好评。5月11日，《华尔街日报》中文版以《中石化集团30亿美元债券上市首日表现强劲》为题，对集团公司首次境外债券发行进行了专题报道。文章指出：“这是中国石化集团首次涉足国际债券市场融资，也是今年亚洲公司在国际债券市场最大规模的债券发行活动，更是中国国有企业有史以来最大规模的发债交易。”
(中国石化报) |
